En las últimas 24 horas, aproximadamente $27 millones fueron liquidados en la plataforma de préstamos descentralizada Aave. Algunos participantes del mercado sugieren que este evento pudo haber sido ocasionado por un problema temporal de precios relacionado con el token wstETH.
Datos de blockchain, destacados por la firma de gestión de riesgos Chaos Labs, muestran un aumento notable en las liquidaciones durante este periodo. Algunos observadores opinan que el incidente podría estar vinculado a una actualización de precio en el sistema de oráculos que Aave utiliza para determinar el valor de las garantías.
Los oráculos son servicios que envían datos de precios del mundo exterior a las aplicaciones en blockchain. Protocolos de préstamos como Aave dependen de ellos para determinar cuándo la garantía de un prestatario ya no es suficiente para respaldar su préstamo; en ese momento, la posición puede ser liquidada.
Aunque tales escenarios son poco frecuentes, recientemente un sistema de oráculos de precios mal configurado, proporcionado por el prestamista DeFi Moonwell, valoró brevemente el Coinbase Wrapped ETH (cbETH) en aproximadamente $1 en lugar de aproximadamente $2,200, dejando al protocolo con casi $1.8 millones en deuda incobrable.
En el caso de Aave, se sugiere que el problema podría haber implicado a wstETH, un token emitido por Lido que representa ether en staking. Debido a que acumula recompensas de staking con el tiempo, un wstETH generalmente tiene un valor ligeramente superior a un ETH.
Según un comentario de LTV Protocol en X, en el momento de las liquidaciones, el oráculo de Aave parecía valorar wstETH en aproximadamente 1.19 ETH, mientras que el mercado lo valoraba más cerca de 1.23 ETH.
Sin embargo, el volumen de operaciones de pares de wstETH se mantuvo relativamente bajo, con solo $10 millones negociados en las últimas 24 horas, por lo que es poco probable que algún trader astuto aprovechara la discrepancia de precios antes de que se corrigiera.
Un portavoz de Aave no respondió a la solicitud de comentarios de CoinDesk.
Posteriormente, Chaos Labs aclaró que el oráculo subyacente informó correctamente los valores de mercado, y que las liquidaciones fueron provocadas por un problema de configuración en el oráculo de riesgo CAPO del protocolo, diseñado para limitar la rapidez con la que pueden aumentar los valores de tokens que generan rendimientos, como wstETH.
De acuerdo con Chaos Labs, el incidente fue causado por una discrepancia entre parámetros obsoletos almacenados en un contrato inteligente, incluyendo una tasa de cambio de referencia y su respectiva marca de tiempo. Debido a que esos valores no fueron actualizados simultáneamente, el sistema CAPO calculó temporalmente una tasa de cambio máxima permitida que era inferior al valor real de mercado de wstETH.
Esto hizo que el protocolo tratara a wstETH como un 2.85% menos valioso de lo que realmente era, llevando a algunas posiciones de préstamo por debajo de sus umbrales de seguridad y desencadenando las liquidaciones.
Chaos Labs indicó que el protocolo no incurrió en deudas incobrables, aunque los liquidadores —traders o bots que reembolsan préstamos arriesgados a cambio de garantías descontadas— capturaron aproximadamente 499 ETH en bonificaciones de liquidación y ganancias derivadas de la discrepancia temporal de precios.
«Los oráculos de riesgo son una infraestructura crítica para Aave y han asegurado cientos de miles de millones en préstamos, liquidaciones y mercados desde su lanzamiento. Permiten al protocolo recibir actualizaciones de parámetros de riesgo en tiempo real, para navegar en mercados dinámicos y volátiles», afirmó Omer Goldberg, CEO de Chaos Labs, en una publicación en X. «Cada usuario afectado será completamente reembolsado.»
Un colaborador de Lido comentó a CoinDesk: «Estamos al tanto de las liquidaciones debido a un precio incorrecto de wstETH a USD reportado por este mecanismo de oráculo. La causa no tiene nada que ver con wstETH en sí, su funcionamiento o el protocolo de Lido, que sigue operando normalmente».
Oliver Knight contribuyó a esta historia.
ACTUALIZACIÓN (11 de marzo, 23:13 UTC): Se agregan comentarios de Omer Goldberg y se elimina un párrafo de Llamarisk.
Fuente: www.coindesk.com